投资欧亚经济联盟国家的税务筹划

欧亚经济联盟是我国经贸领域的重要合作伙伴，其成员国有俄罗斯、哈萨克斯坦、白俄罗斯、亚美尼亚和吉尔吉斯斯坦。2018年5月，我国与欧亚经济联盟共同签署了《中国与欧亚经济联盟经济贸易合作协定》，同年贸易额突破1000亿美元。随着贸易交往的日益密切，税务筹划已经成为中国企业投资欧亚经济联盟国家的重要环节。

欧亚经济联盟国家的税收政策

对海外投资的中国企业来说，影响较大的税收政策是公司所得税政策、转让定价管理规则和税收优惠政策。

从公司所得税税率来看，俄罗斯、哈萨克斯坦和亚美尼亚的税率均为20%，白俄罗斯为18%，吉尔吉斯斯坦为10%，均低于我国的企业所得税税率（25%）。但是，海外投资要面临多个国家的不同税境，从这个意义上说，影响企业税负的不仅仅是税率，还有间接抵免、税收饶让等双边税收协定的内容。例如，有间接抵免的俄罗斯和白俄罗斯，企业的税后股利分回中国，总体税负在25%左右；而无间接抵免的哈萨克斯坦、亚美尼亚和吉尔吉斯斯坦，企业税后股利分回中国，前两者的总体税负为45%，后者的总体税负为30%。所以，争取项目所在国的税收优惠，是降低税负最重要的措施。

欧亚经济联盟各国为了吸引外资，制定了很多税收优惠措施。俄罗斯的主要税收优惠措施包括：（1）快速发展区和自由贸易港口的企业，五年内免除联邦利润税；地方利润税，1—5年内不超过5%，6—10年内为10%；社会保障税10年内降至7.6%。（2）工业园区等特殊经济区的企业，享受自由海关区待遇，同时还免除利润税、运输税，并降低社会保障税等。

白俄罗斯的主要税收优惠包括：（1）在自由经济区内注册的出口企业，免征公司所得税10年，适用9%的税率10年；免征不动产税；2022年之前免征土地税。（2）高新技术园区的居民公司，免征公司所得税和增值税；进口材料和半成品免征进口关税和增值税；免征不动产税；免征土地税3年；个人所得税降至9%；员工工薪超过社会平均工资部分不缴纳社会保障税。

哈萨克斯坦的主要税收优惠措施包括：（1）注册在经济特区内的企业免征增值税、土地税和财产税，且公司所得税100%返还。（2）符合条件的投资项目免征关税，并可获得国家实物奖励；前3年固定资产投资可全额税前扣除，优先投资项目还另有税收鼓励和投资补贴。

吉尔吉斯斯坦的主要税收优惠措施包括：（1）流转额超过1.7亿索姆，或注册资本超过1亿索姆的居民公司，使用新购入设备进行生产或加工产品（特殊行业除外）创造的利润，实行0税率。（2）大型项目投资，分红可享受免税；创新技术园区的居民企业,免征利润税、消费税和增值税；注册在特殊经济区内的企业，免关税，无外汇管制。

亚美尼亚的主要税收优惠包括：（1）自由经济区内的企业，免征公司所得税。（2）专门从事出口且年营业额超过500亿德拉姆的企业，所得税税率为2%；年出口总额超过400亿德拉姆的企业，所得税税率为5％。

在企业经营期间，转让定价的适度运用是减轻税负的重要手段。虽然欧亚经济联盟各国都有转让定价指南，但国际市场价都有一个幅度范围，在幅度价格上下20%以内定价，一般不会遭受纳税调整。即使由于定价过高遭受纳税调整，一般只需要企业补税及利息，并无罚款。而且，纳税调整通常是在事后几年内进行，企业享受到了少纳税的时间价值。但企业应注意，在境外被纳税调整的金额，应向中国税务机关申请调减所得额，避免被双重征税。

公司组织形式的选择

企业在项目所在国是设立子公司还是设立分公司，需要考虑以下几点：征收的公司所得税税率是否有别、享受的税收优惠政策是否有别、股利汇回与利润汇回是否有别，以及受间接抵免和税收饶让的影响有多大。

根据欧亚经济联盟各国的税制情况，在各成员国设立分公司与设立子公司适用的公司所得税税率相同。就分公司而言，利润汇回均无预提税，均不能享受成员国的税收优惠政策。据此，在各成员国设立分公司的境外税负分别为：俄罗斯和亚美尼亚20%，白俄罗斯18%，哈萨克斯坦24%，吉尔吉斯斯坦10%。由于分公司境外利润无论是否汇回中国，年终均需要汇总纳税，因此企业最终税负均为25%。

在欧亚经济联盟各国设立子公司，其境外税负和分回股利的最终税负，如表1所示。

由表1可知，在欧亚经济联盟各国设立子公司，由于各国与中国协定均无税收饶让，因此在免征公司所得税的情况下，企业最终税负均为25%；在减半公司所得税和无所得税优惠的情况下，在俄罗斯和白俄罗斯的企业的最终税负在25%左右，在哈萨克斯坦、吉尔吉斯斯坦和亚美尼亚的企业的最终税负在30%—40%之间。值得注意的是，子公司的利润仅对分配回国的部分汇总纳税，