商业银行助力国际产能合作

通过国际产能合作，将中国的制造业应用到广大发展中国家，既可以帮助这些国家加速工业化、城镇化进程，走上高质量发展的道路，又可以帮助国内行业转移过剩产能，突破关税壁垒，实现中国与其他发展中国家的优势互补、共赢发展。在此背景下，商业银行应聚焦企业的金融需求与痛点，通过构建丰富的产品体系、设计多样的服务方案来服务国际产能合作。

金融支持服务国际产能合作

在国际产能合作领域，商业银行应根据不同的业务场景，结合企业的需求，提供个性化、综合化的金融服务方案。

在加大出口带动产能提升领域，基于货物出口项下的高端装备出口项目及服务出口项下的对外承包工程项目，银行可以通过非融资性保函、出口买方信贷、出口卖方信贷、应收账款融资/买断等方式，增强中国出口方或承包商在商务合同谈判中的优势和主动权，缓解其资金压力，并帮助其实现即期收汇，在一定程度上规避汇率波动的风险。

在促进优势产能转移领域，针对符合国家产业政策要求的境外投资项目，以及境内优势产能转移中企业到境外投资建厂的业务机会，银行可以通过对外投资贷款、境外项目贷款等方式支持项目投建，并在此过程中帮助中国企业实现全球化布局。

在我国产业结构调整和转型升级领域，围绕高新技术、智能制造、能源矿产等行业的并购投资及再融资等项目，银行可以通过并购贷款、并购基金等杠杆融资手段，助力企业获得境外优质标的，从而获得市场、技术或资源。另外，银行还可以通过“贷款换资源”的模式，支持中资企业从境外资源国引入稀缺资源。

对于已经实现境外布局的中资企业在境外已投产并进入运营期的项目，银行能够提供跨境流动资金贷款以及国际信用证、NRA福费廷等国际贸易融资服务；同时，针对跨国企业对于便捷的支付结算和现金管理、汇率利率风险管理等的需求，银行还可提供跨境资金池、全球账户可视、外币衍生品等综合金融解决方案及增值服务。

银行支持国际产能合作的代表性案例

案例一：支持钢铁行业产能转移——境外投建钢厂项目融资

某企业是境内钢铁细分行业的龙头之一。2017年，该企业响应政策要求压缩境内产能，并拟在“一带一路”产能相对落后的国家和地区投资建厂，转移优势产能，开拓境外市场。

融资银行考察了企业技术优势及境外的市场环境后认为，其项目具有经济可行性，并最终通过项目融资，给予其境外项目建设以资金支持，担保方式包括项目资产抵押、项目公司股权质押、销售账户监管等；同时，该项目还投保了中国信保海外投资保险。目前该项目已顺利开工建设，预计2020年建成投产。

案例二：填补东道国空白产业——境外成品油炼化项目融资

东南亚某国由于受到国家地理位置、资金和技术等因素的限制，国内的成品油供应一直依赖进口，每年需消耗大量外汇，并严重制约了经济发展。境内某企业看到这一商业机会，拟与当地企业合作，投资建设一成品油炼化项目，项目承包商是其境内关联企业。

融资银行积极研究当地市场，聚焦区域特色，最终为承包商提供了出口卖方信贷融资支持，支持其履行商务合同，包括但不限于原材料及设备采购、劳务费用支付等，间接支持了项目建设。

因项目业主有东道国当地企业股东，从自身风险角度考虑，承包商投保了中国信保出口卖方信贷保险，以保障商务合同下的回款；同时将保险权益转让给融资银行。

案例三：缓解东道国产能不足——境外水泥生产线项目融资

某企业面对境外某国灾后重建的巨大需求，发挥自身专业、产能优势，拟在当地投资建设水泥生产线及配套工程，以缓解当地水泥生产能力不足的困境。

因东道国法定货币属于小币种，汇率波动大且无法锁汇，为避免借款币种与收入币种错配造成的汇率风险，企业希望以当地货币进行融资。最终融资银行创新地提出采用“双层跨境银团结构”，由境内银团开立美元保函，同时将项目资产抵押给境外银团，由境外银团发放当地货币贷款，为项目提供资金支持。这一创新在满足企业融资需求的同时，也缓释了东道国的货币汇率风险